Alternativet Futures Guide. Läs alternativ handel och du kan dra nytta av alla marknadsförutsättningar. Förstå hur man handlar optionsmarknaden med det brett utbud av optionsstrategier. Upptäck nya handelsmöjligheter och olika sätt att diversifiera din investeringsportfölj med råvaru - och finansiella terminer. För att hjälpa dig i din väg mot förståelsen av den komplexa världen av finansiella derivat erbjuder vi en omfattande framtids - och alternativhandelskursutbildning som innehåller detaljerade handledning, tips och råd just här i Options Guide. Options Strategy Search Engine. Profitgrafer är visuella representationer av de möjliga resultaten av optionsstrategierna Vinsten eller förlusten är grafad på den vertikala axeln medan det underliggande aktiekursen vid utgångsdatum grafiseras på den horisontella axeln. Grundläggande principer Vad är aktieoptioner. Innan du börjar handelsalternativ bör du veta vad exakt är Ett aktieoption och förstå de två grundläggande typerna av optionsavtal - sätter och c Alls Lär dig hur de fungerar och hur man handlar dem för vinst Läs mer. Grundläggande valmöjligheter. Vad är binära alternativ och hur man handlar dem. Binär alternativ handel börjar snabbt bli populär sedan introduktionen 2008 Testa vår fullständiga guide till handel binära alternativ Läs more. Beginner Strategy Covered Calls. The täckta samtal är en populär alternativ handelsstrategi som gör det möjligt för en aktieägare att tjäna extra inkomst genom att sälja samtal mot ett innehav av hans aktie Läs mer. Stock Option Advice Köpa sträckor till vinst. Att bygga straddles är ett bra sätt Att spela resultat Många gånger kan aktiekursavviket upp eller ner efter kvartalsresultatrapporten men ofta kan rörelsens riktning vara oförutsägbar. Till exempel kan en avyttring ske trots att resultaträkningen är bra om investerarna hade förväntat sig bra resultat Läs mer. Stock Option Trading Basics Varför investera med Options. For den korta till medellång sikt investerare, ger aktieoptionsinvestering en extra svit av inve Stmentalternativ för att låta honom göra bättre utnyttjande av sitt investeringskapital Läs mer. Avancerade begreppsmöjligheter Grekland. När handelsalternativen kommer du att stöta på användningen av vissa grekiska alfabet som delta eller gamma när man beskriver risker förknippade med olika alternativpositioner. De är känd som grekerna Läs more. Option Trading Advice Hur en lågkommissionsmäklare kan öka Alternativ Spridar vinst med 50 eller fler. Många alternativ handlare tenderar att förbise effekterna av provision avgifter på deras totala vinst eller förlust Det är lätt att glömma den ringa 15 provisionsavgift när alla lönsamma handelsnät du 500 eller mer Heck, det är bara 3 rätt Läs mer. Stockalternativ Råd Effekt av utdelningar på optionsprissättning. Kassedividenden utgivna av aktier har stor inverkan på deras optionspriser Det beror på att underliggande lager Priset förväntas sjunka med utdelningsbeloppet på ex-dividend date Läs mer. Avancerade koncept Put Call Ratio - vad det är och hur man använder det. Läs om p Utkaldsförhållande, sättet som det härledas och hur det kan användas som en kontrarisk indikator Läs mer. Avancerade koncept Futures Options Trading. Ett annat sätt att spela terminsmarknaden är via optioner på terminer. Med alternativ för handel med terminer erbjuds ytterligare hävstång och öppen Upp fler handelsmöjligheter för den erfarna näringsidkaren Läs mer. Stockalternativ Råddagshandel med Options. Day handelsalternativ kan vara en framgångsrik och lönsam strategi men det finns ett par saker du behöver veta innan du börjar använda alternativ för dagshandel Läs more. Stock Options Handledning Skrivning lägger till Köp Lager. Om du är väldigt bullish på ett visst lager på lång sikt och letar efter att köpa beståndet men anser att det är lite övervärderat just nu, kanske du vill överväga att skriva put alternativ på lageret som ett medel för att förvärva det med en rabatt Läs mer. Stockalternativ Rådutnyttjande med hjälp av samtal, inte marginalsamtal. För att uppnå högre avkastning på börsen, förutom att göra mer Läxor på de företag du vill köpa är det ofta nödvändigt att ta på sig högre risk Ett vanligt sätt att göra det är att köpa aktier på marginalen Läs mer. Stockalternativ Handledning Utdelning Fånga med täckta samtal. Vissa aktier betalar generösa utdelningar varje kvartal Du kvalificerar dig för utdelningen om du håller på aktierna före ex-dividenddagen Läs mer. Ready to Start Trading. Your nya handelskonto finansieras omedelbart med 5000 virtuella pengar som du kan använda för att testa dina handelsstrategier med OptionHouse S virtuella handelsplattform utan att riskera hårda intjänade pengar. När du börjar handla för riktiga kommer alla affärer som gjorts under de första 60 dagarna att vara provisionsfria upp till 1000. Detta är ett begränsat erbjudande om lag nu. Tillägg Basics Så här läser du en alternativ Tabell. Eftersom allt fler aktörer har lärt sig om de många potentiella fördelar som finns tillgängliga för dem via användningen av alternativ, har volymen i alternativen ökat under åren. Denna trend har också drivits av Tillkomsten av elektronisk handel och dataspridning Vissa näringsidkare använder alternativ för att spekulera på prisriktning, andra för att säkra befintliga eller förväntade positioner och andra att skapa unika positioner som erbjuder förmåner som inte är rutinmässigt tillgängliga för näringsidkaren av det underliggande aktie-, index - eller terminsavtalet Till exempel förmågan att tjäna pengar om den underliggande säkerheten förblir relativt oförändrad Oavsett deras mål är en av nycklarna till framgång att välja rätt alternativ eller kombination av alternativ som behövs för att skapa en position med önskad risk-till - Belöningshastighet s Som sådan ser dagens savvy alternativhandlare typiskt på en mer sofistikerad uppsättning data när det gäller alternativ än de näringsidkare som årtionden har gått. De gamla dagarna av alternativprisrapportering Tidigare brukade några tidningar listas rader och rader av nästan obestridliga optionsprisdata djupt inom sin finansiella sektion som den som visas i Figur 1.Figur 1 Alternativdata från en tidning. Estor s Business Daily och Wall Street Journal innehåller fortfarande en partiell notering av optionsdata för många av de mer aktiva alternativa aktierna. De gamla tidningsförteckningarna innehöll för det mesta bara grunderna en P eller en C för att indikera om alternativet ett samtal eller en uppsättning, Aktiekursen, det sista handelspriset för optionen och i vissa fall volymen och öppna räntefigurer. Och medan det här var bra och bra, har många av dagens optionshandlare en större förståelse för de variabler som driver alternativt handel. Bland dessa Variabler är ett antal grekiska värden som härrör från en optionsprissättningsmodell, implicit alternativvolatilitet och det viktiga budet spridas. Läs mer i Använda grekerna för att förstå Options. As a result, allt fler handlare hittar alternativdata via on-line källor Medan varje källa har sitt eget format för att presentera data innehåller de viktigaste variablerna generellt de som anges i Figur 2. Alternativlistan som visas i Figur 2 är från Optionetics Platinum-programvaran. De variabler Listade är de som mest tittat på idag är bättre utbildad alternativ handlare. Figur 2 mars samtal alternativ för IBM. The data som tillhandahålls i Figur 2 ger följande information. Kolumn 1 OpSym detta fält anger den underliggande aktiesymbolen IBM, kontrakt månad och År MAR10 betyder mars 2010, strejkpriset 110, 115, 120 osv. Och om det är ett samtal eller en säljoption en C eller en P. Kolumn 2 Budspositioner Budpriset är det senaste priset som en marknadsförare erbjuder till Köp ett visst alternativ Vad innebär det att om du går in i en marknadsordnad för att sälja i mars 2010, 125 samtal, skulle du sälja den till köpeskillingen på 3 40. Kolumn 3 Fråga poängsätt Priset är det senaste priset som erbjuds av en marknadsmäklare för att sälja ett visst alternativ Vad innebär det att om du går in i en marknadsordnad för att köpa i mars 2010, 125 samtal, skulle du köpa den till askpriset på 3 50.NOTE Att köpa vid budet och försäljningen vid ask är hur marknadsmäklare lever. Det är absolut nödvändigt att en alternativhandlare tar hänsyn till diff Erence mellan bud och fråga pris när man överväger någon alternativ handel Den mer aktiva alternativet, oftast det stramare budet spridning En bred spridning kan vara problematisk för alla näringsidkare, särskilt en kortfristig näringsidkare Om budet är 3 40 och frågan är 3 50, implikationen är att om du köpte alternativet ett ögonblick på 3 50 frågar du och vände om och sålde det direkt efter 3 40 bud, trots att priset på alternativet inte förändrades, skulle du förlora -2 85 på handeln 3 40-3 50 3 50.Kolumn 4 Extrinsic Bid Ask pts Denna kolumn visar hur mycket tidspremie som är inbyggt i priset för varje alternativ i det här exemplet finns det två priser, en baserad på budpriset och det andra på askpriset Det här är viktigt att notera eftersom alla alternativ förlorar all sin tidspremie vid tidpunkten för optionsutgången. Detta värde återspeglar hela tiden för premie som nu är inbyggd i priset på alternativet. Kolumn 5 Implicit Volatilitet IV Bud Fråga Detta Värdet beräknas med ett alternativ pricin G-modellen som Black-Scholes-modellen och representerar nivån på förväntad framtida volatilitet baserat på nuvarande pris på optionen och andra kända alternativprissättningsvariabler, inklusive hur länge tiden går till utgången, skillnaden mellan aktiekursen och aktiekursen och en riskfri räntesats. Ju högre IV-budet. Fråga mer tidspremie är inbyggt i priset på alternativet och vice versa. Om du har tillgång till det historiska intervallet av IV-värden för den aktuella säkerheten kan du bestämma om den nuvarande nivå av extrinsiskt värde är för närvarande på high end bra för att skriva alternativ eller low end bra för att köpa options. Column 6 Delta Bid Ask Delta är ett grekiskt värde som härrör från en optionsprissättningsmodell och som representerar aktieekvivalentpositionen för ett alternativ Delta för ett köpalternativ kan sträcka sig från 0 till 100 och för ett säljalternativ från 0 till -100. De nuvarande belöningsriskegenskaperna för att hålla ett samtal med ett delta på 50 är väsentliga Y detsamma som att inneha 50 aktier i lager Om aktien går upp en full poäng, kommer alternativet att få ungefär en halv poäng. Ju mer ett alternativ är i pengar, desto mer fungerar positionen som en aktieposition Med andra ord När delta närmar sig 100 alternativet handlar mer och mer som den underliggande aktien, dvs ett alternativ med ett delta på 100 skulle vinna eller förlora en hel del för varje dollar vinst eller förlust i det underliggande aktiekursen. För mer utcheckning Använda grekerna till att Förstå Options. Column 7 Gamma Bid Ask Gamma är ett annat grekiskt värde som härrör från en optionsprissättningsmodell Gamma berättar hur många deltar alternativet kommer att vinna eller förlora om den underliggande aktien stiger med en hel punkt. Till exempel, om vi köpte mars 2010 125 ringa till 3 50, skulle vi ha ett delta på 58 20 Med andra ord, om IBM-aktien stiger med en dollar skulle detta alternativ få ungefär 0 5820 i värde. Om aktien stiger i pris idag med en hel punkt, kan det här alternativet Kommer att få 5 65 deltas den nuvarande gammen Ett värde och skulle då ha ett delta på 63 85 Därifrån skulle en annan poängförbättring i aktiekursen resultera i en prisökning för möjligheten att ungefär 0 6385. Kolumn 8 Vega Bud Fråga IV Vega är ett grekiskt värde som indikerar det belopp med vilket priset på alternativet förväntas stiga eller falla baseras enbart på en enstegsökning i underförstådd volatilitet. Så ser vi återigen vid samtalet i mars 2010 125, om underförstådd volatilitet ökade en punkt från 19 04 till 20 04 priset på detta alternativ skulle få 0 141 Detta indikerar varför det är att föredra att köpa alternativ när underförstådd volatilitet är låg du betalar relativt mindre tidspremie och en efterföljande ökning i IV kommer att blåsa upp priset på optionen och att skriva alternativ när det är underförstått volatilitet Är högt eftersom fler premier är tillgängliga och en efterföljande nedgång i IV kommer att deflera priset på optionen. Kolumn 9 Theta-budet Anmäl pt-dag Som noterades i kolumnen extrinsic-värde förlorar alla optioner all tidspremie vid utgången. Dessutom är tiden deca y som det är känt, accelererar när utgången drar närmare Theta är det grekiska värdet som indikerar hur mycket värde ett alternativ kommer att förlora med passagen för en dags tid För närvarande förlorar mars 2010 125 samtal 0 0431 av värde som enbart hänför sig till Passagen på en dags tid, även om alternativet och alla andra grekiska värden annars är oförändrade. Kolumn 10 Volym Detta berättar helt enkelt hur många kontrakt av ett visst alternativ som handlades under den senaste sessionen. Vanligtvis men inte alltid - alternativ med stor volym kommer att ha relativt snävare budfrågor eftersom konkurrensen att köpa och sälja dessa alternativ är bra. Kolumn 11 Öppna ränta Detta värde anger det totala antalet kontrakt för ett visst alternativ som har öppnats men har ännu inte kompensats. Kolumn 12 Strike The strejkpris för det aktuella alternativet Det här är det pris som köparen av det alternativet kan köpa den underliggande säkerheten vid om han väljer att utöva sitt alternativ. Det är också det pris som författaren av Alternativet måste sälja den underliggande säkerheten om optionen utnyttjas mot honom. En tabell för respektive köpoptioner skulle likna, med två primära skillnader. Valmöjligheterna är dyrare ju lägre aktiekursen, alternativen är dyrare desto högre strejken pris Med samtal har de lägre aktiekurserna de högsta alternativpriserna, med alternativpriser som sjunker vid varje högre strejknivå. Det beror på att varje successivt streckkurs är antingen mindre pengar eller mer utan pengar, varför varje innehåller Mindre inneboende värde än alternativet till nästa lägre aktiekurs. Med satser är det bara motsatsen Eftersom strejkpriserna går högre blir säljoptioner antingen mindre pengar eller mer pengar och därigenom accretera mer inneboende värde Således med alternativet är priserna större som strejkpriserna stiger. För samtalstillfällen är deltavärdena positiva och högre till lägre lösenpris. För putalternativ är deltavärdena negativa och är högre vid högre s trike-pris De negativa värdena för putoptioner härrör från att de representerar en aktieekvivalent position. Att köpa ett put-alternativ liknar att man går in i en kort position i ett lager, det vill säga det negativa deltavärdet. Utnyttjande av handel och sofistikationsnivån för det genomsnittliga alternativet Näringsidkare har kommit långt sedan options trading började årtionden sedan Idag s alternativ citat skärm återspeglar dessa framsteg. Grid Trading. Introduction till Grid Trading. The Grid trading är en typ av handelsstrategi som vinster från sidled och trenden marknadsförhållanden I Det enklaste av villkoren innebär näthandel att säkra eller placera samtidiga köp - och säljordningar på vissa nivåer. Syftet med detta tillvägagångssätt är att maximera vinsten medan det inbyggda säkringssystemet säkerställer att riskerna minimeras. Snabb handel kräver vanligtvis ett rutnät Nätet eller nivåerna kan baseras på näringsidkarens preferens. Till exempel kan ett 10-pipnät med 5 nivåer användas på EURUSD med köp och säljordningar. Diagrammet Nedan visas ett sådant exempel. Vad vi ser i diagrammet ovan är 3 försäljningsorder placerade 10 pips iväg från varandra och 3 köporder placeras 10 pips ifrån varandra. När priset går in i nätet triggar det orderna och fortsätter att göra det samtidigt som du bokar vinst på 30 pips på vägen ner. När priset börjar vända, börjar de tidigare negativa affärsuppdragsbeställningarna nu gå in i vinstfångst och ytterligare 30 pips vinst, vilket gör totalt 60 pips med det här enkla nätbaserade systemet. för försäljningsorderna var placerade 10 pips över den första nätverksnivån på 1 3385, till 1 3395, om priset hade återgått från nivå 3 till 1 3365, skulle den totala förlusten på detta nät ha varit 30, 20 och 10 pips eller totalt av 60 pips förlust. Beroende på hur priset skulle ha flyttat i ovanstående nät, är riskbeloppet vanligtvis kompenserat av gallernivån och de säkrade positionerna. Varför använda sig av ett näthandeln. Grid trading system rekommenderas inte För alla handlare som det kräver sluta ea lite övning och kan visa sig vara riskabelt om näringsidkaren inte förstår hur man använder nätet. Det nätbaserade handelssystemet kan användas för att maximera avkastningen från affärer. Det kan vara speciellt användbart när priset ligger i en sträcka eller konsolidering Mönster som är vanligt innan de bryts ut. Grid trading systemet är bara ett sätt att handla och ska inte missförstås som ett handelssystem som erbjuder köpförsäljningssignaler. I många fall används ett Grid-baserat handelssystem i samband med annan handel metoder Nedanstående diagram illustrerar hur detta uppnås I det följande diagrammet använder vi en enkel kanalhandel metod Efter att ha listat en kanal som förbinder svänghöjder och nedgångar ser vi att priset är i en nedåtgående trend och därför skulle vi helst sälja vid de övre kanallinjerna eller när tidigare stödlinjer bryts. Efter inmatningen utlöstes vid 1 3595, med stopp vid 1 364, skulle ytterligare försäljningsorder läggas 25 pips bort med vinst som sattes till 25 Pips I detta Metod som pris reste från 1 3595, med hjälp av det nätbaserade handelssystemet, skulle vinsten ha varit. 370 120, 100, 75, 50, 25 pips. Även om resultaten kan se fantastiska ut, är riskerna med vart och ett av de tre ovanstående tillvägagångssätten också i förhållande till belöningarna. Därför illustrerar ovanstående exempel att näthandel kräver viss färdighet både i termer Av handelsanalys samt riskhantering Naturligtvis, i ovanstående exempel, för att mildra riskerna kan köporder läggas upp en nivå ovan för att fånga 25 pip-rörelser i händelse av prisomkastning för att flytta tillbaka och därigenom minska riskexponeringen . Därför, i det här exemplet, förutsatt att priset sjönk till 3 nivåer och reverserat från 1 3525, skulle den totala riskerade mängden ha varit 120 nivå 1, 100 nivå 2, 75 nivå 3, totalt 295 pips Så om priset vändes och flyttades till uppåtriktningen kommer köpsorderna att utlösas, vilket minskar exponeringen med 25, 50, 75, 100, 120, vilket resulterar i en paus jämn handel. Gridbaserat handelssystem Bästa användningsområden. Även om de flesta artiklar talar om att använda ett nätbaserat system inom Ett konsolideringsmönster, på grund av osäkerheten som är inblandad kan det vara lite svårt att handla Grid-systemet inom konsolideringen. När det nätbaserade systemet används vid breakouts kan de snabbt bli stora vinster baserat på de involverade nivåerna och målpriset. Tänk på att säkringar är en viktig aspekt av det nätbaserade handelssystemet och de flesta mäklare tillåter inte säkring. Det är därför tillrådligt för handlare att kontrollera om deras mäklare möjliggör säkring. En annan aspekt att notera är att marginalen för hedgehandel är signifikant Högre, så var uppmärksam på din penninghantering och eget kapital. Avslutningsvis kräver hedgehandel kompetensen i pengestyrningen i kombination med ett bra tekniskt handelssystem. Det rekommenderas att du först utövar ett nätbaserat handelssystem på ett demokonto innan du försöker Ett riktigt handelskonto. 5 röster, genomsnitt 3 80 av 5.
No comments:
Post a Comment